欢迎来到应试网校!

|

高级会计师

400-003-6399

咨询热线:010-68319220

高级会计师讲义——套期保值会计

来源:应试网校点击量:2030发表于:2016-06-08 11:01:44

1、套期保值的会计分类

1)公允价值套期:对已经确认的资产、负债、确定承诺的套期,规避价格变动风险;

2)现金流量套期:对很可能的发生的预期交易进行的套期,规避现金流量变动风险;

3)境外经营净投资的套期:要规避的是汇率下跌导致收回资产发生损失的风险。

例外:确定承诺的汇率风险套期,可以划分为公允价值套期;也可以划分为现金流量套期。

2、运用套期保值会计的条件

运用套期保值会计方法应同时满足下列条件:P432

1)在套期开始时,企业对套期关系(即套期工具和被套期项目之间的关系)有正式指定,并准备了关于套期关系、风险管理目标和套期策略的正式书面文件

2)该套期预期高度有效,且符合企业最初为该套期关系所确定的风险管理策略。

3)对预期交易的现金流量套期,预期交易应当很可能发生,且必须使企业面临最终将影响损益的现金流量变动风险。

4)套期有效性能够可靠地计量

6)企业应当持续地对套期有效性进行评价,并确保该套期在套期关系被指定的会计期间内高度有效。

3、套期保值的会计处理

会计科目:套期工具(共同类)、被套期项目(共同类)、套期损益(损益类)

核算原则

1)公允价值套期会计处理:套期工具和被套期项目公允价值的变动均计入当期损益

2)现金流量套期会计处理

在套期期间:将套期工具的利得或损失中属于有效套期的部分,应当直接确认为所有者权益,并单列项目反映。属于无效套期的部分,应当计入当期损益。

【注】有效套期部分的金额,指下列两项的绝对额中较低者:

套期工具自套期开始的累计利得或损失;

被套期项目自套期开始的预计未来现金流量现值的累计变动额。

现货交易发生时

A.企业确定一项金融资产或金融负债的,在资产变现期间结转损益;

B.企业确认一项非金融资产或非金融负债的,可以按A处理,也可以直接结转到“现货”成本中。

3)境外经营净投资套期会计处理 :按类似于现金流量套期会计的规定处理。

【例8 -20甲公司主要从事塑料制品K的生产。20Î1年416日,甲公司与某外商乙公司签订了销售合同,合同约定甲公司将于20×11016日将生产的塑料制品K销售给乙公司。经计算,生产该批塑料制品需A材料8 000吨,签订合同时A材料的现货价格为4 500元/吨。甲公司担心A材料价格上涨,经董事会批准,在期货市场买入了9月份交割的8 000A材料期货,并将其指定为塑料制品K生产所需的A材料的套期。当天A村料期货合约的价格为4 500元/吨,A材料期货合约与甲公司生产塑料制品所需要的A材料在数量、品质和产地方面相同。20Î1年96日,A材料的现货价格上涨到6 000元/吨,期货合约的交割价格为6 050元/吨。当日,甲公司购入了8 000A材料,同时将期货合约卖出平仓。

甲公司对上述期货合约进行了如下会计处理:

(1)将该套期划分为现金流量套期。

(2)将该套期工具利得中属于有效套期的部分,直接计入了当期损益。

(3)将该套期工具利得中属于无效套期的部分,直接计入所有者权益。

要求:甲公司的上述处理是否正确,不正确的说明理由。

【解析】(1)甲公司将该套期划分为现金流量套期正确。

(2)甲公司将该套期工具利得中属于有效套期的部分,直接计入了当期损益不正确。

理由:按照套期保值准则规定,在现金流量套期下,套期工具利得或损失中属于有效套期的部分,应当直接确认为所有者权益,计入资本公积,并单列项目反映。

此外,在塑料制品K出售时,甲公司应当将套期期间计入资本公积的利得金额转入当期损益。

(3)甲公司将该套期工具利得中属于无效套期的部分,直接计入所有者权益不正确。

理由:按照套期保值准则规定,在现金流量套期下,套期工具利得或损失中属于无效套期的部分,应当计入当期损益。

【例8 -21甲公司于20×6111日与境外乙公司签订合同,约定于20×7130日以每吨6 000美元的价格购入100吨橄榄油。甲公司为规避购入橄榄油成本的外汇风险,于当日与某金融机构签订一项买入3个月到期的远期外汇合同,约定汇率为1美元=6.3元人民币,合同金额600 000美元。20×7130日,甲公司以净额方式结算该远期外汇合同,并购入橄榄油。

假定:(1) 20×61231日,1个月美元对人民币远期汇率为1美元=6.5元人民币,人民币的市场利率为60%(2) 20×7130日,美元对人民币即期汇率为1美元=6. 52元人民币;(3)该套期符合运用套期保值准则所规定的运用套期会计的条件;(4)不考虑增值税等相关税费。

要求:编制甲公司上述业务的会计分录。

【解析】

情形1:甲公司将上述套期划分为公允价值套期

(1)20×6111

签订远期合同未发生支出,远期合同的公允价值=0,不作账务处理。

(2) 20×61231

远期外汇合同的公允价值=(6.5-6.3)×600 000/(1+6%×1/12)=119 400(元)

借:套期工具——远期外汇合同       119 400

贷:套期损益                    119 400

借:套期损益                    119 400

贷:被套期项目——远期外汇合同    119 400

(3) 20×7130

远期外汇合同的公允价值= (6. 52 -6. 3)×600 000 =132 000(元)

借:套期工具——远期外汇合同 132 000-119 400= 12 600

贷:套期损益                               12 600

借:银行存款                              132 000

贷:套期工具——远期外汇合同                 132 000

借:套期损益                               12 600

贷:被套期项目——确定承诺                   12 600

借:库存商品——橄榄油                    3 912 000

贷:银行存款                  3 912 000

借:被套期项目——确定承诺        132 000

贷:库存商品——橄榄油            132 000

情形2:甲公司将上述套期划分为现金流量套期

(1) 20×6111日,不作账务处理,将套期保值进行表外登记。

(2) 20×61231

借:套期工具——远期外汇合同      119 400

贷:资本公积——其他资本公积      119 400

(3) 20×7130

借:套期工具——远期外汇合同       12 600

贷:资本公积——其他资本公积       12 600

借:银行存款                   132 000

贷:套期工具——远期外汇合同      132 000

借:库存商品——橄榄油         3 912 000

贷:银行存款                 3 912 000

2014年】案例六

甲公司系在上海证券交易所上市的企业,注册会计师在对甲公司2013年度财务报表进行审计时,关注到甲公司2013年度下列有关金融工具业务及其会计处理事项:

1201318日,甲公司购入A公司股票,不能对A公司实施控制、共同控制或重大影响:A公司股票具有活跃市场。甲公司根据公司管理意图和风险管理策略,将购入的A公司股票划分为可供出售金融资产。20131231日,甲公司仍持有该股票投资。对此,甲公司将该股票投资的公允价值变动及当年应收的现金股利均计入了所有者权益。

220131014日,甲公司因急需周转资金,与某商业银行签订了应收账款保理合同。甲公司将应收S公司贷款3000万元转移给该商业银行,取得货币资金2600万元。根据合同约定,该商业银行到期无法从S公司收回全部贷款时,有权向甲公司追偿。对此,甲公司终止确认了对S公司的应收账款。

3201312月,甲公司持有的某项持有至到期投资公允价值持续上涨。甲公司考虑到公司现存股权投资的收益不佳,于20131231日将该持有至到期投资重分类为交易性金融资产,并将该投资的公允价值与账面价值的差额计入当期损益。

420131231日,甲公司根据客观证据判断所拥有的某长期应收款项发生了减值,该长期应收款项系甲公司于2013108日取得,收款期为18个月,且金额重大;取得该长期应收款项时,经计算确定的实际利率5%20131231日,与该长期应收款项特征类似的债权的年化市场利率为5.6%,对此,甲公司采用市场利率5.6%对该长期应收款项未来现金流量予以折现确定现值,并将该现值与20131231日该长期应收款项的账面价值之间的差额确认为减值损失,计入当期损益。

520131231日,甲公司综合考虑相关因素后,判断其生产产品所需的某原材料的市场价格将在较长时期内持续上涨。对此,甲公司决定对预定3个月后需购入的该原材料采用卖出套期保值方式进行套期保值,并与有关方签订了正式协议。

假定不考虑其他因素。

要求:

1.根据资料(1)至(4),逐项判断甲公司的会计处理是否正确;对不正确的,分别说明理由。

2.根据资料(5),判断甲公司采用的套期保值方式是否恰当,并说明理由。

【分析与解释】

1.①资料(1)的会计处理不正确。(0.5分)

理由:应将当年应收的现金股利作为投资收益【或:损益】处理,不应计入所有者权益。(1.5分)

②资料(2)的会计处理不正确。(0.5分)

理由:对于附追索权的应收账款保理业务,转出方仍保留该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬,不应当终止确认所持该金融资产【或:应当确认为负债】。 (1分)

或:对于附追索权的应收账款保理业务,不应当终止确认所持该金融资产【或:应当确认为负债】。(1分)

或:转出方保留该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬,不应当终止确认所持该金融资产【或:应当确认为负债】。(1分)

③资料(3)的会计处理不正确。(0.5分)

理由:其他金融资产或金融负债不能重分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债。(1.5分)

或:持有至到期投资不得重分类为交易性金融资产。(1.5分)

④资料(4)的会计处理不正确。     (0.5分)

理由:该长期应收款项未来现金流量现值,应按取得长期应收款项时的实际利率5%折现确定。(1.5分)

2.甲公司采用的套期保值方式不恰当。(0.5分)

理由:卖出套期保值是为了回避价格下跌的风险,买入套期保值是为了回避价格上涨的风险。(2分)

2013年】案例六

甲公司为一家境内国有控股大型油脂生产企业,原材料豆粕主要依赖进口,产品主要在国内市场销售。为防范购入豆粕成本的汇率风险,甲公司董事会决定尝试开展套期保值业务。

120121115日,甲公司组织有关人员进行专题研究,主要观点如下:

①开展套期保值业务,有利于公司防范风险、参与市场资源配置、提升竞争力。公司作为大型企业,应建立套期保值业务相关风险管理制度及应急预案,确保套期保值业务零风险。

②公司应专门成立套期保值业务工作小组。该工作小组内分设交易员、档案管理员、会计核算员、资金调拨员和风险管理员等岗位,各岗位由专人负责。

③前台交易员应紧盯世界主要外汇市场的汇率波动情况。鉴于外汇市场瞬息万变,为避免贻误商机,前台交易员可即时操作,但事后须及时补办报批手续。

④公司从事汇率套期保值业务,以防范汇率风险为主要目的,以正常生产经营需要为基础,以具体经营业务为依托;在有利于提高企业经济效益且不影响公司正常经营时,可以利用银行信贷资金从事套期保值。

2)根据公司决议,甲公司开展了如下套期保值业务:

2012年121日,甲公司与境外A公司签订合同,约定于2013228日以每吨500美元的价值购入10 000吨豆粕。当日,甲公司与B金融机构签订了一项买入3个月到期的远期外汇合同,合同金额5 000 000美元,约定汇率为1美元=6.28元人民币;该日即期汇率为1美元=6.25元人民币。2013228日,甲公司以净额方式结算该远期外汇合同,并购入豆粕。此外,20121231日,1个月美元对人民币远期汇率为1美元=6.29元人民币,2个月美元对人民币远期汇率为1美元=6.30元人民币,人民币的市场利率为5.4%;2013228日,美元对人民币即期汇率为1美元=6.35元人民币。

假定该套期保值业务符合套期保值会计准则所规定的运用套期会计的条件。甲公司在讨论对该套期保值业务具体如何运用套期会计处理时,有如下三种观点:

①将该套期保值业务划分为公允价值套期,远期外汇合同公允价值变动计入资本公积。

②将该套期保值业务划分为现金流量套期,远期外汇合同公允价值变动计入资本公积。

③将该套期保值业务划分为境外经营净投资套期,远期外汇合同公允价值变动计入当期损益。

假定不考虑其他因素。

要求:

1.根据资料(1),逐项判断甲公司①至④项观点是否存在不当之处;对存在不当之处的,分别指出不当之处,并逐项说明理由。

2.根据资料(2),分别判断甲公司对该套期保值业务会计处理的三种观点是否正确;对不正确的,分别说明理由。

3. 根据资料(2),分别计算该套期保值业务中远期外汇合同在2012121日、20121231日的公允价值。

【分析与解释】

1.观点①存在不当之处。(0.5分)

不当之处:确保套期保值业务零风险。(0.5分)

理由:套期保值的主要作用在于有效防范风险,无法确保零风险。(0.5分)

观点②无不当之处。(0.5分)

观点③存在不当之处。(0.5分)

不当之处:前台交易员可及时操作、事后补办报批手续。(0.5分)

理由:套期保值业务在具体操作前应当履行必要的报批手续。(0.5分)

观点④存在不当之处。(0.5分)

不当之处:公司利用银行信贷资金从事套期保值。(0.5分)

理由:公司开展套期保值须具有与外汇套期保值保证金相匹配的自有资金

(0.5分)

或:公司不得利用银行信贷资金从事套期保值。(0.5分)

2.观点①的处理不正确。(0.5分)

理由:该套期保值业务如划分为公允价值套期,应将远期外汇合同公允价值变动计入当期损益。(1分)

观点②的处理正确。(0.5分)

观点③的处理不正确。(0.5分)

理由:对外汇确定承诺的套期不能划分为境外经营净投资套期。(1分)

3.2012年121日远期外汇合同的公允价值=0(元人民币)(0.5分)

2012年1231日远期外汇合同的公允价值=(6.36.28)×5 000 000/15.4%×2/12)=99 108.03(元人民币)(1分)

 

【我要纠错】责任编辑:管理员




课程试听

更多

高级会计师班次报名

班次详情
  • 班次:精品班

    优惠价:2299元

  • 班次:2020VIP必过班

    优惠价:3999元

  • 班次:面授班

    优惠价:5999元

  • 班次:2020高会通关班(精品论文3篇)

    优惠价:22999元

  • 班次:2020高会通关班(精品论文2篇)

    优惠价:19999元

  • 班次:2020高会通关班(1篇精品+1篇权威)

    优惠价:24999元

  • 班次:2020面授通关班 北京/上海/深圳

    优惠价:26999元

1 2 3 4 5 6 7
应试网校官方微信
400-0036-399
010-68319220
关注微博